What is a charge-off?

A charge-off happens when a creditor thinks they won’t be able to collect the money owed to them by a borrower, usually after about 180 days of missed payments on a credit card. To manage their business, the creditor must reflect this on their financial books as well as reports it to the credit reporting agencies. Although the creditor counts the loan as a loss, a delinquent borrower still owes the debt and should pay if off.

Here’s what we’re going to cover:

• What does charge-off mean on your credit report?
• How does a charge-off work?
• How charge-offs affect your credit
• Avoiding a charge-off
• Oportun: Affordable lending options designed with you in mind

What does charge-off mean on your credit report?

When a charge-off appears on an individual’s credit report, it signifies that a creditor believes the borrower is unlikely to repay the debt. This status is a red flag to other potential lenders, landlords, and utility companies who depend on receiving payments from an individual. It suggests financial irresponsibility and an inability to meet debt obligations, making it harder for the borrower with the charged-off debt to obtain new credit in the future. It can also significantly damage one’s credit score.

How does a charge-off work?

Once a debt reaches the charge-off stage, the creditor updates the account status to «charged off» and writes it off as a loss. This action allows the creditor to remove the debt from its active financial accounts and claim it as a loss for tax purposes. However, the creditor may sell the debt to a collection agency. Then, the agency will attempt to collect the outstanding amount. Alternatively, the original creditor might continue its collection efforts or pursue legal action.

How charge-off affects your credit

A charge-off can be a damaging mark on an individual’s credit report, and it might . This negative mark will stay on a credit report for up to seven years after the date of the first missed payment that led to the charge-off. This can affect the individual’s ability to get new credit, rent an apartment, or even secure a job in some cases.

Can you remove charged-off accounts from your credit report?

Removing a charged-off account from a credit report is challenging but not impossible. One way is to negotiate with the creditor or collection agency to remove the charge-off in exchange for full payment of the debt. This is often referred to as a «pay for delete» agreement.

If there are errors in the reported information, you can dispute the charge-off with the credit bureaus. If the dispute is resolved in your favor, the charge-off can be removed from your credit report.

Avoiding a charge-off

Taking proactive steps can help you avoid a charge-off. If you’re struggling to make payments, here are some strategies to consider:

Ask for a payment plan

If you know you won’t be able to make a payment, contact your creditor as soon as possible. Many creditors are willing to work with you to set up a payment plan or modify your existing one to make payments more manageable. This shows that you’re making an effort to pay back your debt, which may prevent a charge-off.

Try budgeting

Creating and sticking to a budget may help you manage your finances more effectively and ensure you have enough funds to meet your debt obligations. By prioritizing your expenses and cutting unnecessary costs, you might be able to allocate more money toward paying off your debts and avoid falling behind on payments.

Oportun: Affordable lending options designed with you in mind

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Sources

Investopedia. What Does a Charge-Off Mean? Effect on Credit Score and How to Remove

Experian. What is a Charge-Off?

Equifax. What is a Charge-Off?

Time. What Is a Charge Off & How To Deal With It

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Un préstamo personal es una herramienta financiera flexible que te ayuda a pagar compras grandes o gastos inesperados, a cubrir una caída temporal de ingresos o a refinanciar tus deudas existentes. El costo de un préstamo personal es la cantidad que pagas al sumar las tarifas y los intereses. La cantidad que pagas de intereses depende de la tasa de interés, que es un porcentaje del monto total que pediste prestado (a ese monto también se le llama capital). Las tasas de interés pueden variar ampliamente de un prestamista al otro, debido a muchos factores que influyen en la tasa de interés que te ofrecen. En este artículo veremos cómo se determinan las tasas de interés y te mostraremos cómo comparar los costos de un préstamo.

Esto es lo que vamos a explicar:

• ¿Qué son tasas de interés en los préstamos personales?
• ¿Cuál es el promedio de las tasas de interés en un préstamo personal?
• ¿Cómo se decide la tasa de interés en mi préstamo personal?
• Otros factores que influyen las tasas de interés
• Comparación entre los costos de un préstamo personal al comparar las tasas APR
• Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

¿Qué son tasas de interés en los préstamos personales?

El interés es el dinero que el prestamista te cobra por darte un préstamo. Tú tienes que pagarle ese interés al prestamista, además de devolverle la cantidad original que te prestó. Tu tasa de interés es un porcentaje de la cantidad total del préstamo.

Muchos préstamos personales vienen con tasas de interés fijas, lo que significa que la tasa se mantiene igual durante todo el tiempo que dure el préstamo. Con una tasa fija, no solo sabrás cuál es tu calendario de pagos, sino también el monto del pago, desde el momento en que abres tu préstamo, lo que te facilita hacer un presupuesto. Otros préstamos tienen tasas de interés variables. Estas tasas pueden cambiar debido a las condiciones económicas, por lo que la cantidad de tus pagos puede subir o bajar.

¿Cuál es el promedio de las tasas de interés en un préstamo personal?

No existe una misma tasa de interés que se cobre en todos los préstamos personales. La tasa de interés que te ofrecen en tu préstamo personal depende de muchos factores, comenzando con tu puntaje de crédito. Si tu puntaje de crédito es alto, generalmente hace que califiques para una tasa de interés más baja.

Aquí te damos unos ejemplos de tasas de interés actuales en préstamos personales, divididas por puntajes de crédito, de acuerdo con Bankrate.com. Recuerda que estas tasas están sujetas a cambio.

Si todavía no tienes un puntaje de crédito, es posible que aún así consigas un préstamo personal. Hay distintos tipos de prestamistas y productos de préstamos para personas sin puntajes de crédito y diferentes leyes que regulan esos productos financieros, lo que hace más difícil de calcular el rango de las tasas de interés.

¿Cómo se decide la tasa de interés en mi préstamo personal?

Si solicitas un préstamo personal con diferentes prestamistas, lo más probable es que recibas varias tasas de interés en sus ofertas. Esto se debe a que cada prestamista usa su propia fórmula para evaluar el riesgo de cada prestatario.

Estas son algunas de las cosas que toman en cuenta:

Puntaje de crédito

Para decidir qué tasa de interés pueden ofrecerte, muchos prestamistas primero ven tu puntaje de crédito. Si es alto, puedes calificar para tasas de interés más bajas en un préstamo personal.

Ingreso y deudas

El prestamista va a querer conocer tu ingreso y también tu relación entre deudas e ingreso (DTI por sus siglas en inglés). Este número compara los pagos de tus deudas actuales con tu ingreso mensual. Muchos prestamistas ofrecen mejores tasas de interés a los prestatarios que tienen un DTI de 35 por ciento o menos.

Historial de empleo

Tu historial de empleo indica a los prestamistas lo estable que es tu ingreso. Si has trabajado en una compañía durante un largo tiempo, podrías obtener una mejor tasa de interés.

Cantidad del préstamo y plazo de pagos

Un préstamo grande por lo regular viene con una alta tasa de interés, porque el prestamista tiene más qué perder si no pagas a tiempo. Un plazo de pagos más largo también puede resultar en tasas de interés más altas.

Relación con el cliente

Si tú has tenido una cuenta durante muchos años con la misma institución financiera, ellos podrían ofrecerte una tasa de interés más favorable.

Otros factores que influyen en las tasas de interés

Las tasas de interés también dependen de factores que no tienen que ver contigo personalmente. Estos son algunos de ellos:

Tasa de la Reserva Federal

En los Estados Unidos, el Sistema de la Reserva Federal establece una tasa básica de interés para el dinero que le presta a los bancos. Esta tasa sube o baja de acuerdo con las condiciones económicas. Cuando la tasa de interés federal es más baja, puede ser menos caro obtener un préstamo.

Tipo de prestamista

Cada tipo de prestamista ofrece tasas de interés diferentes. Debido a que las cooperativas de crédito son organizaciones sin fines de lucro, pueden cobrar menos intereses que los bancos. Los prestamistas en línea tienen menos gastos generales, y en ocasiones ofrecen tasas de interés bajas en los préstamos, pero también pueden hacer sus operaciones fuera del sistema regulador de los Estados Unidos y cobrar tasas extremadamente altas. Las empresas de tecnología financiera (fintech) están utilizando la tecnología para mejorar su eficiencia y ofrecer tasas competitivas.

Ubicación

El lugar donde vives puede afectar tu tasa de interés. Algunos prestamistas cobran intereses más altos en las zonas urbanas grandes, para equilibrar el alto costo de hacer negocio en esos lugares. También puede haber leyes estatales que regulen las tasas de interés.

Comparación entre los costos de un préstamo personal al comparar las tasas APR

Como los costos de los préstamos personales pueden variar mucho de un prestamista al otro, comparar precios puede ayudarte a encontrar la mejor tasa para ti.

Tu tasa de interés es la parte más grande de lo que te costará el préstamo, pero esa no es toda la historia. Las tarifas de otros cargos y el plazo de pagos también pueden afectar el costo total. La mejor manera de comparar el costo de los préstamos de distintos prestamistas es fijarse en la tasa de porcentaje anual, o APR. Este número incluye tanto los intereses como las tarifas que se te van a cobrar. La tasa APR te dice exactamente cuánto vas a pagar por cada año que tengas el préstamo. Asegúrate de comparar préstamos por una cantidad similar y el plazo de pagos.

Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

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Fuentes

Bankrate. What is the average personal loan interest rate? ¿Cuál es la tasa promedio de interés en un préstamo personal?

Bankrate. How the Federal Reserve impacts personal loans ¿Qué impacto tiene la Reserva Federal en los préstamos personales? 

Investopedia. How personal loan interest rates work Cómo funcionan las tasas de interés en los préstamos personales

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Si alguna vez te ha preocupado tener demasiadas deudas, puedes calcular la relación entre tus deudas y tu ingreso (DTI en inglés) para entender rápidamente qué parte de tu ingreso se usa para los pagos de las deudas. Si en el futuro quieres pedir dinero prestado para comprar una casa o hacer otra compra grande, los prestamistas pueden evaluar tu DTI junto con otros factores antes de hacer la decisión de darte el préstamo. Tener una relación DTI baja, por lo regular indica la posibilidad de obtener condiciones más favorables en un préstamo, como un préstamo por una cantidad mayor y tasas de interés más bajas.

Esto es lo que vamos a explicar:

• ¿Cuál es la relación entre las deudas y el ingreso (DTI en inglés)?
• Tipos de relaciones entre deudas e ingreso
• Cómo calcular la relación entre tus deudas y tu ingreso
• Ejemplo de una relación deudas/ingreso
• ¿Qué se considera una buena relación de tus deudas/ingreso?
• Cómo reducir la relación de tus deudas/ingreso
• Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

¿Cuál es la relación entre las deudas y el ingreso (DTI en inglés)?

La relación entre tus deudas e ingreso (DTI) muestra cuánto de tu ingreso mensual se va en pagar deudas. Cuando solicitas ciertos préstamos, como una hipoteca o un préstamo personal, el prestamista puede evaluar tu relación DTI para decidir si cree que puedes contraer otra deuda. Los prestamistas pueden ofrecer un préstamo solamente si creen que el solicitante puede pagarlo.

Tipos de relaciones entre deudas e ingreso

Hay dos maneras de calcular tu relación DTI:

Relación DTI Inicial (hipoteca)

Tu relación DTI Inicial solo toma en cuenta los pagos correspondientes a la deuda de tu casa, por lo que el porcentaje es regularmente más bajo que en la relación DTI Final. Los gastos de la casa incluyen los pagos de la hipoteca, los impuestos sobre la propiedad, el seguro del propietario y las tarifas HOA, que son de la comunidad de propietarios. La renta no estaría incluida si esos pagos se sustituyeran por los de la hipoteca.

Los prestamistas hipotecarios usan la relación DTI Inicial ya que solo toma en cuenta los costos de la casa.

Relación DTI Final (deudas)

La relación DTI Final toma en cuenta todas tus deudas mensuales, incluyendo los pagos a plazos como los de un préstamo personal, pagos de tarjetas de crédito, pagos a préstamos estudiantiles, pagos de manutención de los hijos y muchos más. Como la relación DTI Final incluye todas las deudas, normalmente da un porcentaje más alto que la Relación DTI Inicial, y es con frecuencia el número que los prestamistas toman en cuenta al hacer la decisión sobre un préstamo.

Cómo calcular la relación entre tus deudas e ingreso

Tú puedes calcular rápidamente la relación entre tus deudas e ingreso siguiendo estos pasos:

1. Suma el total mensual de los pagos de tus deudas. Asegúrate de incluir deudas de tarjetas de crédito, préstamos estudiantiles, manutención de los hijos y los costos de tener una casa.
2. Calcula tus ingresos mensuales brutos. La relación DTI usa los números brutos, o sea, el dinero que ganas antes de impuestos y de otras deducciones (a comparación del ingreso mensual neto, que es la cantidad que recibes en tu cheque de pago o nómina). Puede ser que necesites sacar tu último talón de pago para confirmar cuál es tu ingreso mensual bruto. Después, no olvides sumar el dinero que ganas de otros trabajos de tiempo parcial o de actividades extras que te den dinero.
3. Divide tu deuda entre tu ingreso bruto. Por ejemplo, si los pagos mensuales de tus deudas son de $1,000 y tu ingreso bruto es de $2,000, divide $1,000 entre $2,000, y te da .5. Luego, mueve el punto decimal a la derecha dos veces para obtener el porcentaje DTI, que es 50 por ciento en este caso. En otras palabras, la mitad del ingreso de esta persona se va en pagar deudas.

Ejemplo de relación deudas/ingreso

Este es un ejemplo de cómo se calcula la relación deudas/ingreso. Digamos que pagas tus deudas mensuales que son de $1,600, que es la suma de estos gastos:

Pago mensual de las deudas: $1,600

• $550 – Préstamo del auto
• $250 – Préstamos estudiantiles
• $500 – Tarjetas de crédito
• $300 – Préstamo personal

Entre tu trabajo de tiempo completo y tu negocio de fin de semana, ganas $4,800 cada mes.

Ingreso mensual bruto: $4,800

• $4,000 – Salario, basado en $48,000 al año
• $800 – Conducir tu auto para viajes compartidos los fines de semana

Cuando divides los pagos de tus deudas entre tu ingreso mensual, resulta una relación DTI de 33 por ciento.

$1,600/$4,800 = .33 = 33 por ciento

La pregunta lógica que te haces es, ¿esta relación DTI es buena? La respuesta puede ayudarte si sabes cómo ven los prestamistas a los posibles prestatarios.

¿Qué se considera una buena relación entre deudas e ingreso?

Normalmente, los prestatarios consideran una relación deudas/ingreso buena o mala dependiendo de qué tan alto es el porcentaje que resulta. Aquí te damos unos rangos que pueden tomarse como regla general, pero el porcentaje máximo de una relación DTI varía según el prestamista. Puedes averiguar los requisitos de tu prestamista específico antes de pensar que no calificas para un préstamo.

• La relación DTI es menor de 35 por ciento: Cualquier relación DTI por debajo de 35 por ciento por lo general se considera buena, y los prestamistas la verán como favorable. Si estás en este rango, tienes mejores oportunidades de calificar para préstamos, suponiendo que los demás requisitos estén bien.
• La relación DTI está entre 36 y 49 por ciento: Una relación DTI dentro de este rango significa que los pagos de tus deudas se llevan casi la mitad de tu pago neto, lo que puede indicar a los prestamistas que tendrías dificultades para pagar otro préstamo. Sin embargo, aún así podrías calificar si estás en el nivel bajo de esta categoría.
• La relación DTI es más del 50 por ciento: Una relación DTI alta, en la que más de la mitad de tu salario se va en pagar deudas, es una señal de alerta para los prestamistas, porque dudarían de tu capacidad para pagar más deudas. Si tú estás en esta categoría, piensa en bajar tu relación DTI antes de aplicar para una nueva deuda.

Cómo reducir la relación de tus deudas/ingreso (DTI)

Hay dos maneras muy simples de reducir la relación de tus deudas/ingreso (DTI):

1. Paga tus deudas actuales. La primera forma de reducir la relación de tu DTI es mantener tu ingreso como está y bajar la cantidad de deudas que debes cada mes, pagándolas. Si tienes una cantidad de dinero apartada o recibes una ganancia que no esperabas, podrías reducir rápidamente el saldo de una deuda grande. Por ejemplo, si en este momento estás pagando $1,500 a tus deudas, con un ingreso de $3,500 al mes, la relación de tu DTI es de 42.8 por ciento. Si puedes pagar una suma total para que la cantidad que debes al mes de tu deuda se reduzca a la mitad, o sean $750, estarás reduciendo tu relación DTI a un porcentaje mucho más bajo, de 21.4 por ciento.
2. Aumenta tus ingresos mensuales. O puedes hacerlo al revés: puedes ganar más para bajar la relación de tu DTI. Si pagas $2,000 al mes a tus deudas con un ingreso de $4,000, la relación de tu DTI es 50 por ciento. Sin embargo, si puedes ganar otros $1,000 al mes con un negocio complementario, la relación de tu DTI bajaría al instante a 40 por ciento.

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Fuentes

Bankrate. Debt-to-income ratio calculator — Calculadora para conocer la relación entre deudas e ingreso

Investopedia. Debt-to-Income (DTI) Ratio: What’s Good and How to Calculate It — Relación entre deudas e ingreso (DTI) Cuál es positiva y cómo calcularla

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Do you feel like your monthly debt payments aren’t making a dent? Debt management programs offer a structured way to lower your monthly payment and put you on track toward debt payoff. However, they aren’t your only option for getting out of debt.

Here’s what we’re going to cover:

• What is a debt management plan?
• Pros and cons of a debt management program
• How can a debt management program impact my credit?
• Is a debt management plan right for me?
• Alternatives to debt management plans
• Oportun: Affordable lending options designed with you in mind

What is a debt management plan?

A debt management plan, also called a debt management program or DMP, is a structured strategy offered by credit counseling agencies to help you pay down outstanding debts without getting a new loan. The agency gathers information about your debts and lenders, then negotiates with lenders on your behalf to create a payment plan that reduces your interest rates and combines your debts for easier management. In many cases, credit counseling agencies aim to create plans that eliminate all your debt within three to five years.

Credit counseling vs debt settlement agencies

This article focuses on the services offered by credit counseling agencies, which are usually nonprofit organizations that educate consumers on managing money and debts. Under a debt management plan, you make a single payment to the agency each month. The agency then makes monthly payments to your creditors. A credit counseling agency will not advise you to stop paying your debt.

Credit counseling agencies can sometimes be confused with debt settlement companies (DSC’s), but there are several important differences. DSC’s are usually for-profit companies. Typically, they offer to pay off your debts using a lump sum payment to each creditor, but first you have to save up enough money before the DSC will make payments to your creditors. DSC’s may not be able to negotiate better terms with your creditors than you could yourself. They often instruct you to stop paying your creditors until you reach a settlement with them, even though that can result in additional late fees and interest on top of your debt, further harming your credit.

Pros and cons of a debt management program

There are several noteworthy advantages and disadvantages to consider when exploring a debt management plan, including:

Pro: Can lower your interest rates

One of the biggest advantages of a debt management program is the opportunity to lower your interest rate. A lower interest rate saves you money overall and reduces your monthly payment, helping free up space in your budget. Debt management plans could also help you waive fees or charges for late payments, saving you more money.

Pro: Consolidates debt

Debt management programs consolidate your debts into a single monthly payment, that you pay to the credit counseling agency. The agency then makes monthly payments to your creditors. This makes managing your payments easier since you only deal with one creditor and one monthly payment. You also reduce the risk of accidentally overlooking a payment coming due, helping to avoid late fees and penalty interest.

Pro: Receive professional advice

Credit counseling agencies meet with you to discuss your finances before negotiating a debt payment plan. They help you understand your financial story and offer tips and advice before negotiating with your creditors. They’re also available for guidance once the plan has started. You can ask your counselor for help with budgeting, managing your debts, and planning for future financial goals. Some also hold or can direct you to workshops and other educational materials about personal finances. These, alongside a debt management plan, can boost your confidence in managing your money and moving forward.

Pro: Get a concrete timeline

Credit counselors typically negotiate three to five-year terms for debt management plans. Having a fixed term length and end date gives you a clear goal to strive for, removing much of the uncertainty that credit card debt can bring. Seeing progress toward your payoff date with each payment can also be incredibly motivating.

Pro: Improve your credit score

Combining debts and obtaining a lower interest rate may positively impact several credit score factors, such as your total outstanding debt. Furthermore, your score increases as you make timely payments, which are easier to manage under a debt management plan. However, remember that if credit cards are closed as part of the program, your score may dip.

Con: You can perform many of the same services for yourself

You can negotiate with your creditors directly. Talk to customer service and explain your financial situation and your commitment to repaying the debt. Lenders and creditors want to be repaid and are often willing to refinance, reduce debt, extend repayment terms, and engage in other strategies to help their customers get back on track with payments.

Con: Only some debts are eligible

In general, only unsecured debt, such as credit cards or personal loans, is eligible for debt management plans. Secured loans, which require collateral, usually don’t qualify. That means loans such as auto loans and mortgages won’t likely be eligible. Student loans, while typically are unsecured, may not be eligible either.

Con: Can take a long time

Although debt management plans offer a clear path to paying off your debts, finishing the plan can take several years. Therefore, debt management programs make sense if you’re eager to commit to a longer-term but stable way to reduce your debt.

Con: You’ll need to pay fees

Credit counseling agencies charge fees for debt management plans, even if you work with a not-for-profit agency, to sustain their operations. For example, the agency might charge an enrollment or setup fee to start the plan and monthly maintenance fees to maintain it. Depending on where you live, you might qualify for a fee waiver if you meet income requirements.

Con: Some creditors may not participate

Credit counselors can’t guarantee that every debt will be included in the debt management program. Ultimately, each creditor must agree to the plan’s terms. If the counseling agency and creditor can’t reach an agreement, you may still have to deal with that debt. However, it may be easier to manage if your counseling agency successfully negotiates other debts into a plan.

Con: You may see credit restrictions

Credit counseling agencies typically make their clients close the credit cards in the plan, pause all credit card use, and don’t let them open new credit cards as part of a debt management program. This may be inconvenient, but using credit cards while participating in a debt management plan can make sticking to the plan more difficult and increase the number of debts to juggle.

How can a debt management plan impact my credit?

Debt management plans may hurt your credit initially, but if you are successful at reducing your debt, your credit score may go up in the long term. Here’s how one of these programs could impact your score:

• Initial score drop: Enrolling in a debt management plan can cause your score to decrease initially. So if you do not complete your debt management plan, your credit score may end up in a worse position than if you had not enrolled.
• Reduced credit utilization: Reducing your credit utilization—your credit balances compared to your limits—can boost your score. This effect can increase as you pay down your debts.
• Longer-term positive payment history: A debt management plan can help you establish a long history of on-time payments, which can boost your score significantly.
• Fewer late payments: Having fewer payments makes it easier to track your debts, which may reduce the chance of late payments that could hurt your score.
• Limited access to new credit: The counseling agency might not let you open new cards or use existing ones. While inconvenient, this may preserve your score by avoiding hard inquiries and lowering your credit utilization.
• Accounts paid in full: A debt management plan may help you pay your accounts in full, minimizing the impact on your credit score. In terms of your credit score, this is better than settling debts which tends to hurt a score more.

Is a debt management plan right for me?

When exploring if a debt management program is right for you, consider the following factors:

• Debt type: If most of your debt is unsecured, such as loans and credit cards, you’ll likely qualify for a debt management plan.
• Total debt amount: If you have significant debt but still think you could pay it off in full if you had some assistance, a debt management plan might be worth exploring.
• Restrictions: If you prefer to avoid new credit cards and use your current ones, a debt management plan could work.
• Current financial circumstances: Debt management plans require monthly payments over several years. Getting on a program may help if you have a lot of debt, a stable income, and a willingness to pay the credit counseling agency for their assistance.

Alternatives to debt management plans

Debt management plans aren’t viable or desirable for everyone. You can also consider these alternative options:

• Getting a debt consolidation loan: A debt consolidation loan pays off multiple debts to combine them into one, making it easier to manage. You may also be able to get a lower interest rate, which can save you money and reduce your monthly payment.
• Using the debt avalanche method: The debt avalanche method pays off your debts from highest to lowest interest rate, saving substantially on interest. When you pay off a debt, you can roll your savings into the next one.
• Using the debt snowball method: The debt snowball method pays off debts from smallest to largest balance. You won’t save as much on interest but gain more momentum since you pay off the first debt faster.
• Opening a balance transfer credit card: Balance transfer credit cards offer 0% APR on balance transfers for a long period, such as 12 to 21 months. If most of your debt is on credit cards, a balance transfer credit card could help. Avoid using it for purchases.
• Budget reassessment: Before pursuing any of these options, review your budget and see if you can temporarily reduce any expenses. For example, canceling subscription services or reducing discretionary costs. You can always spend more in these areas after paying down your debts.

Oportun: Affordable lending options designed with you in mind

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Sources

Experian. Is a Debt Management Plan Right for You?

Investopedia. Debt Management Plans: Everything You Need to Know

Debt.org. Debt Management Plan: Pros, Cons and FAQs

Experian. Can Your Lender Reject Your Debt Management Plan?

Forbes. What Is a Balance Transfer APR?

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Si estás buscando un nuevo préstamo o tarjeta de crédito, es muy probable que hayas visto la palabra precalificación. Muchos bancos, cooperativas de crédito y prestamistas en línea usan ofertas de precalificación para animarte a aplicar para sus productos de préstamo. Pero ¿qué es exactamente una precalificación? ¿Puede afectar tu puntaje de crédito? En este artículo veremos cómo funciona la precalificación y lo que significa para ti.

Esto es lo que vamos a explicar:

• ¿Qué es precalificación?
• ¿La precalificación afecta tu puntaje de crédito?
• Cómo precalificar para un préstamo personal o una tarjeta de crédito
• Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

¿Qué es precalificación?

La precalificación es una evaluación de tu crédito que hace el prestamista basándose en tu situación financiera. Para establecer si eres elegible para un préstamo o una tarjeta de crédito, el prestamista normalmente hace una consulta de crédito sin incidentes. La información que ellos reciben les permite calcular la cantidad del préstamo y la tasa de interés para ti. Es entonces cuando pueden decirte para qué préstamos o tarjetas de crédito calificas.

Estas son algunas cosas para tomar en cuenta sobre la precalificación.

Precalificar no es lo mismo que aplicar para el crédito.

Aunque te digan que precalificas para un préstamo o una tarjeta de crédito, todavía necesitas presentar una solicitud formal.

La preaprobación también es diferente.

La precalificación no requiere documentación, pero la preaprobación sí. La precalificación no significa un compromiso de parte del prestatario ni del prestamista. La preaprobación es un compromiso del prestamista que tiene condiciones.

La precalificación no es garantía de aprobación.

Si precalificas para un préstamo, hay muchas posibilidades de que te aprueben si la información que diste en el proceso de precalificación es correcta. Pero no sabrás con seguridad hasta que presentes tu solicitud y recibas la respuesta del prestamista.

La precalificación te ayuda a descartar productos para los que no eres elegible.

Si tu solicitud para precalificar no es aprobada, quiere decir que probablemente no puedas obtener esa tarjeta de crédito o préstamo. Esta es una buena forma de limitar tus opciones.

Precalificar para un préstamo o tarjeta de crédito no significa forzosamente que sea una buena oferta.

Precalificar para un préstamo o tarjeta de crédito no te compromete a nada. Todavía vas a querer examinar cuidadosamente el producto de crédito antes de decidir si quieres solicitarlo. Algunas cosas que tienes que considerar son: la tasa de interés, el monto de la línea de crédito, cómo hay que pagarlo y si puedes costear los pagos, qué tarifas incluye, etc.

¿La precalificación afecta tu puntaje de crédito?

Solicitar la precalificación no afecta tu puntaje de crédito. Cuando los prestamistas ven tu información financiera durante este proceso, hacen una consulta de crédito sin incidentes. Esto les permite ver tu historial de crédito sin afectar tu puntaje de crédito.

Sin embargo, cuando ya haces formalmente una solicitud para un préstamo o tarjeta de crédito, el prestamista hará una consulta de crédito con incidentes. Esta es una revisión completa de tu historial de crédito que ayuda al prestamista a entender si tienes la capacidad de pagar lo que pidas prestado.

Las consultas de crédito con incidentes bajan unos cuantos puntos de tu puntaje de crédito temporalmente, y las consultas múltiples causan una baja todavía más grande. Aquí es donde la precalificación puede ayudarte. Limita tus aplicaciones solamente a los préstamos o tarjetas de crédito para los que precalificaste. Menos aplicaciones tendrán menos impacto en tu puntaje de crédito.

Cómo precalificar para un préstamo personal o una tarjeta de crédito

El proceso y los requisitos para la precalificación son diferentes de un prestamista a otro. Algunos ofrecen la precalificación a cualquier persona que esté interesada. Otros prestamistas pueden ofrecerla para promover nuevos productos de crédito. Otros pueden precalificar solo a sus clientes actuales. Puedes visitar el sitio web del prestamista o llamar para más información.

Con muchos de los prestamistas puedes solicitar la precalificación en línea. Llenar el formulario toma unos cuantos minutos, y con frecuencia puedes saber de inmediato si fuiste precalificado.

Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

Ahora que ya sabes lo que es precalificación, puedes averiguar cómo Oportun puede ayudarte si lo que buscas son opciones accesibles de crédito. Visita nuestra página web para obtener más información sobre:

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• ¡Y mucho más!

Fuentes

Experian. What is prequalification?  ¿Qué es precalificación?

Investopedia. Pre-qualification: What it means, special considerations  Precalificación: lo que significa y consideraciones especiales

Forbes Advisor. How to pre-qualify for a personal loan  Cómo precalificar para un préstamo personal

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Deber dinero a las tarjetas de crédito y otras facturas puede ser estresante. Afortunadamente, hay formas de manejar tu deuda y lograr que pagarla sea más fácil. Una opción es consolidar tus deudas con un préstamo personal. Este artículo te explicará cómo es el proceso y te ayudará a decidir si quieres probarlo.

Esto es lo que vamos a explicar:

• ¿Cómo usar un préstamo personal para liquidar deudas?
• Beneficios de consolidar deudas con un préstamo personal
• Inconvenientes de consolidar deudas con un préstamo personal
• Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

Puntos importantes

• Es posible pedir un préstamo personal y usar el dinero para liquidar tus otras deudas. De este modo nada más tendrás que pagarle a un solo prestamista. Esto se llama consolidación de deudas.
• Un préstamo personal podría ofrecerte mejores tasas de interés, pagos más accesibles y un calendario de pagos más sencillo de los que tienes ahora. Si esto te conviene, puede ser una buena opción para ti.
• Si al consolidar tus deudas no ahorras dinero ni obtienes mejores condiciones de pago, lo más probable es que no te convenga tomar este paso.

¿Cómo usar un préstamo personal para liquidar deudas?

Los préstamos personales pueden usarse para cubrir la mayoría de las necesidades personales, como poder pagas otras deudas. Esto se llama consolidación de deudas y la gente lo hace para simplificar sus finanzas o ahorrar dinero.

¿Cómo funciona? Primero, busca un préstamo que tenga tasas de interés y tarifas más bajas de las que estás pagando en tus deudas actuales. Si recibes la aprobación para un préstamo como éste, puedes usar los fondos del préstamo para liquidar tus tarjetas de crédito, préstamos de día de pago y otras deudas pendientes. Si ese préstamo personal es suficientemente grande como para liquidar todas tus otras deudas, tendrás ahora un solo pago con un solo prestamista y seguir solo unos términos de pago.

Consolidar tus deudas con un préstamo personal no hace que tu deuda desaparezca. Todavía tienes que pagar el dinero que pediste prestado. Lo que estás haciendo es combinar todas tus deudas actuales en una sola cuenta con un solo prestamista para que pagar sea más sencillo.

Beneficios de consolidar deudas con un préstamo personal

La gran ventaja de consolidar tus deudas usando un préstamo personal, es que sería posible que acabaras debiendo menos dinero en intereses y tarifas, y eso podría ayudarte a salir de deudas más rápidamente.

Otro beneficio es que puede ser más fácil seguir un solo calendario de pagos que varios. Y si pides un préstamo con una tasa de interés fija, la cantidad del pago será siempre la misma cada vez. Así sabrás exactamente cuánto tienes que presupuestar.

Además, hacer tus pagos a tiempo y completos podría ayudarte a mejorar tu puntaje de crédito.

Inconvenientes de consolidar deudas con un préstamo personal

Si tienes demasiadas deudas, puede ser difícil obtener un préstamo personal de alta calidad. Muchos prestamistas se fijan en la relación entre las deudas e ingreso de un solicitante para determinar si le aprueban o no el préstamo. Sin saber que la razón para pedir el préstamo es para pagar otras deudas, los prestamistas pueden interpretar que el préstamo que se solicita agregará todavía más deudas al presupuesto ya de por sí sobrecargado. Es posible que no te aprueben un préstamo por la cantidad que necesitas para cubrir todas tus otras deudas, o que te lo nieguen basándose en la cantidad de deudas que tienes.

Antes de que decidas liquidar tus deudas con un préstamo personal, examina con cuidado las tasas de interés, las tarifas y los términos de pago. Consolidar tus deudas con un préstamo personal tiene lógica si puedes ahorrar dinero durante la vida del préstamo, o si simplificar los pagos significa sentirte tranquilo, o que es más probable que hagas los pagos a tiempo.

Hay varios riesgos por no estar al día en los pagos de tu préstamo. Dejar de hacer un pago puede bajar tu puntaje de crédito. También puedes acabar debiendo cargos por incumplimiento o penalidades. Y si pusiste una garantía para un préstamo personal garantizado, corres el riesgo de perder esa propiedad.

Una cosa más que tomar en cuenta: si no tienes uno, trata de crear un presupuesto para ayudarte a manejar tu ingreso y tus gastos. Si lo sigues al pie de la letra, podrías terminar debiendo menos y teniendo más dinero en el banco.

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Fuentes

Experian. Should I get a personal loan to pay off my credit card? ¿Debo pedir un préstamo personal para liquidar mi tarjeta de crédito?

Forbes Advisor. Using a personal loan to pay off credit card debt Cómo utilizar un préstamo personal para liquidar la deuda de las tarjetas de crédito

Bankrate. Should you get a personal loan to pay off credit card debt? ¿Deberías pedir un préstamo personal para liquidar la deuda de las tarjetas de crédito?

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Amortización es un método para repartir el costo o valor de algo a lo largo del tiempo, y es un concepto financiero muy útil en el mundo de los préstamos, bienes e inversiones. Con los préstamos, reparte la devolución del dinero en pagos a través del tiempo. Con los bienes, reparte el costo del bien a lo largo del tiempo. Vamos a explorar el concepto de amortización y cómo se usa, algunos tipos y cómo se diferencia de la depreciación.

Esto es lo que vamos a explicar:

• Definición de amortización
• Tipos de amortizaciones
• Cómo calcular la amortización de un préstamo
• Ejemplo de amortización
• Amortización comparada con depreciación
• Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

Definición de amortización

La amortización es una estrategia de pagos del préstamo que consiste en hacer pagos iguales en un calendario programado para pagar el capital y los intereses. Esto quiere decir que se suman el total de los intereses del préstamo a la cantidad total del capital prestado, y luego se divide entre pagos iguales durante el plazo del préstamo. Los préstamos que se pagan a plazos por lo general son préstamos amortizados.

¿Por qué es importante la amortización?

La amortización ayuda a los individuos y a las empresas a distribuir deudas grandes, como hipotecas o préstamos personales, en un periodo largo de tiempo. Esto les permite pagar el préstamo en cuotas fijas que se ajustan a sus presupuestos, lo que hace que adquirir ese producto caro sea más alcanzable.

Por otro lado, la amortización facilita la planeación y las decisiones financieras. El prestatario sabe cuánto le va a costar el préstamo cada mes, lo que le permite predecir los costos futuros y destinar sus fondos apropiadamente.

Tipos de amortizaciones

Te mostramos varios tipos de amortización y cómo funcionan:

Amortización de un préstamo

La amortización de préstamos es un tipo común de amortización. Como explicamos arriba, consiste en repartir la suma del capital y los intereses del préstamo en pagos iguales y fijos, pagaderos en un periodo definido. Este sistema de pagos reduce gradualmente el saldo del capital.

Mientras el saldo del capital disminuye, hay menos capital al cual cobrarle intereses. Esto reduce el cargo mensual por el interés. Cada pago posterior aplica una cantidad mayor al saldo del capital.

Amortización de bienes que no son materiales

Las compañías también usan la amortización para reducir gradualmente el valor de sus bienes no materiales (que no son físicos), como derechos de autor y patentes. Estos bienes pierden valor de forma más indefinida que los bienes materiales como es la maquinaria. Así que, la amortización se usa para evaluar esa pérdida de valor.

Amortización e inversiones

Algunas inversiones se amortizan, como los bonos. Los gobiernos y las corporaciones venden títulos de deuda en forma de bonos cuando necesitan recaudar dinero. Cuando tú compras un bono, el gobierno o corporación recibe los fondos por adelantado, y te los devuelve a lo largo del tiempo con intereses hasta que el total queda pagado. El bono está amortizado.

Cómo calcular la amortización de un préstamo

Puedes usar una calculadora de amortización en línea. Ingresa cada número en la casilla correcta y la calculadora creará un calendario de amortización.

Esta es la fórmula para calcular la amortización de un préstamo:

A = P x [ { r(1+r)ⁿ } / { (1+r)ⁿ – 1 } ]

• A representa el pago a plazos del préstamo
• P es el saldo total del capital
• r es la tasa de interés de cada pago
• n es el número total de pagos

Para calcular cómo separar el capital del interés de un mes, multiplica el saldo de tu capital por su tasa de interés anual. Luego, divídelo entre 12 meses para obtener la tarifa de intereses del mes actual. Resta esa tarifa de intereses del costo total de tu pago mensual para saber cuál es el pago mensual del capital.

Ejemplo de amortización

Digamos que tienes una hipoteca de $100,000 a 30 años con una tasa fija del 4% de interés anual. Los pagos son cada mes, lo que significa que tendrás 360 periodos de pago en total (30 x 12), y tu tasa de interés mensual será de 0.33% (4% ÷ 12).

• P = $100,000
  
• r = 0.33333%, o, 0.0033333 (alrededor de ⅓ del 1%)
  
• n = 360

A = P x [ { r(1+r)ⁿ } / { (1+r)ⁿ – 1 } ]

A = $100,000 x [ {0.0033333(1+0.0033)360 } / { (1+0.0033333)360 – 1 } ]

A = $477.42

El pago mensual de tu hipoteca es de $477.42. Para calcular el primer mes, multiplica el saldo de tu capital, que son $100,000 por el 4% de tasa de interés anual, o 0.04, para obtener $4,000. Divide esta cantidad entre 12 meses para obtener $333.33. Por lo tanto, el monto del interés es $333.33. Resta $333.33 de los $477.42 para obtener el pago del principal, que son $144.09 el primer mes. Como tu capital disminuye después del primer pago, cada pago posterior tendrá una porción menor de interés y una porción más grande para pagar el capital.

Amortización comparada con depreciación

Amortización y depreciación se parecen en cuanto a que las dos reparten la disminución del valor del producto a lo largo del tiempo, de manera que puedes predecir. La amortización es para bienes que no son materiales, por ejemplo, el saldo de un préstamo va disminuyendo conforme lo pagas. La depreciación es para los productos físicos, como un auto que pierde valor conforme se usa.

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Fuentes

Investopedia. What is an Amortization Schedule? How to Calculate with Formula ¿Qué es un calendario de amortización? Cómo se calcula usando una fórmula

Ramsey Solutions. What is an Amortization Schedule and How Does It Work? ¿Qué es un calendario de amortización y cómo funciona?

Investopedia. Amortization vs. Depreciation: What’s the Difference? Amortización y

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Hay dos principales tipos de tasas de interés: fijas y variables. Las dos representan el costo de un préstamo, pero funcionan de modo un poco diferente. Las tasas de interés fijas siguen siendo las mismas durante todo el plazo del préstamo, mientras que las tasas variables pueden cambiar a lo largo de la vida del préstamo. Este artículo te explicará las diferencias entre tasas fijas y variables, y después analizará diferentes elementos que pueden servir a los prestatarios para decidir cuál es la mejor opción para ellos.

Esto es lo que vamos a explicar:

• ¿Qué es una tasa de interés fija?
• Tipos de préstamos con tasas de interés fijas.
• ¿Qué es una tasa de interés variable?
• Tipos de préstamos con tasas de interés variables
• ¿Cuál es la diferencia entre tasas de interés fijas y variables?
• ¿Cuál es mejor, la tasa de interés fija o la variable?
• Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

¿Qué es una tasa de interés fija?

Una tasa de interés fija en un préstamo sigue siendo la misma durante todo el plazo del préstamo. No cambia, ni siquiera cuando hay cambios en las tasas de interés externas después de que el prestatario obtuvo el préstamo. Por ejemplo, digamos que obtuviste un préstamo de $5,000 con una tasa fija de 5% de interés. Tu tasa de interés permanecerá al 5% durante todo el plazo del préstamo, aunque las tasas de interés vigentes cambien. Esto significa que probablemente tus pagos se verán iguales durante todo el tiempo del préstamo, a menos que otros factores influyan también en tu calendario de pagos.

Tipos de préstamos con tasas de interés fijas

Estos son algunos de los préstamos más comunes que tienen tasas fijas (aunque también pueden tener tasas variables):

Préstamos personales

Los préstamos personales son una suma total de dinero que puedes pedir y pagar en plazos fijos que incluyen el pago del capital y el interés. Pueden ser muy útiles para muchos propósitos, como:

• Consolidar y refinanciar deudas
• Compras grandes
• Facturas médicas
• Gastos de una boda
• Costos de mudanza
• Reparaciones del hogar o el auto

Préstamos para auto

En muchos casos, la gente costea la compra de un vehículo usando un préstamo. Una tasa de interés fija en préstamos para auto facilita presupuestar el pago del vehículo, junto con el seguro del auto, mantenimiento y otros costos.

Hipoteca con tasa fija

Las hipotecas son unos de los préstamos con tasa fija más comunes y más grandes. Los propietarios pueden adquirir su casa con una hipoteca de tasa fija para tener un calendario de pagos previsibles (por lo regular, de 15 o 30 años).

Lo ideal es que el propietario de casa obtenga una hipoteca con tasa fija cuando las tasas de interés son bajas en ese momento. Esto les ayuda a minimizar su pago mensual y ahorrar en intereses, en caso de que las tasas suban en el futuro. Los compradores de casa también pueden refinanciar sus hipotecas con tasas variables a hipotecas de tasas fijas, o de tasas altas a bajas cuando las tasas actuales bajaron.

¿Qué es una tasa de interés variable?

Las tasas de interés variables cambian junto con una tasa de interés llamada tasa preferente (o junto con un índice subyacente o una tasa de interés de referencia). Estas tasas externas pueden parecer no tener nada que ver entre tú y tu prestamista, sin embargo, aceptaste vincular tu tasa de interés con ellos. Estas tasas externas no siguen siendo las mismas durante toda la duración del préstamo.

Muchos préstamos con tasas variables se mueven con la tasa preferente, la cual fluctúa cuando la Reserva Federal de los EE. UU. cambia las tasas de los fondos federales. La tasa de los fondos federales es el interés que los bancos pueden cobrarle a otros bancos por prestarles dinero.

Con una tasa variable, el tamaño de tus pagos probablemente cambiará.

Tipos de préstamos con tasas de interés variables

Estos son algunos de los préstamos más comunes que tienen tasas variables (aunque también pueden tener tasas fijas):

Tarjetas de crédito

Las tarjetas de crédito te permiten pedir prestado durante el mes, según quieras. Muchos tarjetahabientes usan sus tarjetas de crédito para gastos diarios como gasolina y supermercado porque es conveniente, además de que con frecuencia las compañías de las tarjetas de crédito ofrecen programas de recompensas por gastar con la tarjeta.

Al final del ciclo de facturación, recibes un estado de cuenta mensual detallando tus cargos, el saldo total y el pago mínimo. Debes hacer el pago mínimo para evitar tarifas por retraso y para no dañar tu puntaje de crédito. Cualquier cantidad que quede sin pagar se vuelve un saldo que se transfiere al siguiente ciclo, del cual tendrás que pagar intereses que se suman al saldo. Las tarjetas de crédito generalmente tienen tasas de interés variables y altas.

Líneas de crédito sobre la plusvalía de la casa

Las líneas de crédito sobre la plusvalía de la casa, o HELOCs por sus siglas en inglés, permiten que los propietarios aprovechen la plusvalía de su casa para pedir fondos prestados. Pueden usar estos fondos para casi cualquier cosa. Los usos comunes incluyen renovaciones y reparaciones del hogar, gastos de emergencia, o para consolidar o refinanciar otras deudas.

Líneas de crédito personales

Las líneas de crédito personales funcionan como las tarjetas de crédito, pero tienen tasas de interés más bajas y límites de préstamos más altos. Puedes pedir prestado de tu línea de crédito haciendo cheques de esa cuenta, haciendo transferencias en línea o usando una tarjeta de débito asociada a esa cuenta. Al mismo tiempo, en las transacciones frecuentes, las líneas de crédito personales pueden ser más tediosas que las tarjetas de crédito. En muchos casos, tampoco ofrecen recompensas o un periodo de gracia para el pago. Estas características pueden hacerlas más adecuadas para compras mayores y poco frecuentes, como de muebles, por ejemplo.

¿Cuál es la diferencia entre tasas de interés fijas y variables?

La diferencia principal entre las tasas de interés fijas y variables es qué tanto se pueden predecir. Las tasas fijas se pueden predecir mejor, ya que no cambian durante toda la duración del préstamo. El pago mensual fijo es predecible dentro de tu presupuesto general.

Las tasas variables cambian de acuerdo con la tasa subyacente en ese momento, lo que agrega incertidumbre a tu planeación y presupuesto financiero. Las tasas variables pueden estar a tu favor si esas tasas bajan, pero si suben, tus pagos se vuelven más caros.

Por ejemplo, imagínate que tienes una hipoteca por $200,000 a 30 años con un 5% de interés. Tu pago mensual es de $1,074 por los próximos 360 meses. Así es fácil acomodarlo en tu presupuesto. Después de un año, las tasas actuales de la hipoteca suben al 6%. Tu tasa de interés (fija) todavía es de 5%, por lo que tu pago no cambia. Sin embargo, si tu hipoteca tiene una tasa variable, esa tasa estará por arriba del 5% y el tamaño de tus pagos aumentará.

¿Cuál es mejor, la tasa de interés fija o la variable?

Ninguna de las dos tasas de interés es mejor en todos los casos. La mejor tasa de interés para ti depende de varios factores:

• Duración del plazo: Un préstamo con tasa fija puede funcionar mejor para planes a largo plazo. Mientras tanto, los préstamos con tasa variable se ajustan mejor a circunstancias a corto plazo, para reducir la posibilidad de que la tasa suba más allá de lo que se puede pagar.
• Tendencias de las tasas de interés: Si se prevé que las tasas suban, un préstamo con tasa fija podría ayudarte a asegurar una tasa más baja. Si se prevé que las tasas bajen, un préstamo con tasa variable podría ayudarte a ahorrar, especialmente si el préstamo no es a largo plazo.
• Tolerancia al riesgo: Los préstamos a plazo fijo pueden funcionar mejor si prefieres lo que es previsible a un posible ahorro en los costos. Una tasa variable podría ser mejor para ti si te sientes cómodo tomando riesgos con las tasas de interés.
• Condiciones económicas: Los factores económicos como la inflación o una recesión pueden afectar las tasas de interés. Lo que es más, pueden afectar tu capacidad de hacer tu pago mensual. Los préstamos con tasas de interés fijas pueden ser mejores opciones si se prevé que las condiciones económicas pueden empeorar, mientras que los préstamos con tasas de interés variables pueden ser más ventajosas si las proyecciones económicas son sólidas.

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Fuentes

Investopedia. Fixed vs. Variable Rate Loans: Which is Better? ¿Qué es mejor, préstamos con tasas fijas o variables?

ValuePenguin. Fixed vs. Variable Interest Rates: What’s the Difference? Tasas de interés fijas y variables. ¿Cuál es la diferencia?

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Cuando necesitas pedir dinero prestado, probablemente pienses en usar una tarjeta de crédito o solicitar un préstamo personal. Una tercera opción es solicitar una línea de crédito. ¿Cuál es la diferencia entre préstamos personales y líneas de crédito? ¿Cuándo te convendría usar uno en vez de la otra? En este artículo exploraremos cómo funcionan las dos opciones.

Esto es lo que vamos a explicar:

• ¿En qué se parecen los préstamos personales a las líneas de crédito?
• ¿Cuál es la diferencia entre los préstamos personales y las líneas de crédito?
• Comparando una línea de crédito con un préstamo personal, ¿cuál es mejor según mis necesidades?
• Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

¿En qué se parecen los préstamos personales a las líneas de crédito?

Los préstamos personales y las líneas de crédito son dos formas de pedir dinero prestado. Puedes usar estos fondos para una amplia variedad de gastos, como reparaciones de tu hogar y gastos médicos. Tanto con un préstamo como con una línea de crédito, debes devolver lo que pediste siguiendo un calendario de pagos establecido al firmar tu contrato, generalmente, a plazos. También se te cobrarán intereses, y posiblemente otras tarifas. Los dos productos están disponibles a través de bancos, cooperativas de crédito (credit unions) y algunos prestamistas con licencia del estado.

Para solicitar una línea de crédito o un préstamo personal, debes proporcionar cierta información básica como comprobar tu identidad, tu dirección y tu ingreso. El prestamista revisará tu historial crediticio y decidirá si calificas para obtener dinero con él. Cada prestamista tiene sus propios requisitos para calificarte.

¿Cuál es la diferencia entre los préstamos personales y las líneas de crédito?

Son productos financieros diferentes con sus propias reglas para calificar, límites del dinero prestado, tasas de interés, términos de pago y otros factores para considerar antes de solicitar el dinero con cualquiera de las opciones. Las diferencias principales entre las líneas de crédito y los préstamos personales son, por ejemplo:

Acceso a los fondos

¿Cómo obtendrás el dinero que pides? Con un préstamo personal, recibes una suma total de dinero de una sola vez. Con una línea de crédito, puedes pedir varias cantidades según las necesites, hasta que llegues a tu límite de crédito o termine tu periodo de disposición (cuando el dinero está disponible para ti).

Condiciones de pago

También la forma de devolver el dinero es diferente en estos dos productos financieros. En un préstamo personal, el calendario de pagos comienza inmediatamente, por lo que tu primer pago sería probablemente entre 2 y 4 semanas después de firmar los documentos del préstamo, dependiendo de las condiciones acordadas. Una línea de crédito comienza con un periodo de disposición, durante el cual puedes retirar dinero y pagar solo los intereses cada mes. Después, sigue el periodo de pago. Durante este tiempo, debes pagar lo que pediste prestado, y ya no puedes retirar más dinero. Los calendarios de pagos para los dos productos se especifican cuando firmas el contrato.

Monto en dólares

Por lo regular puedes pedir prestado más dinero en una línea de crédito que en un préstamo personal. Sin embargo, el prestamista puede pedirte que tengas un buen puntaje de crédito o un ingreso alto para calificarte para una línea de crédito.

Tipos de interés

La mayoría de los préstamos personales vienen con tasas de interés fijas, por lo que pagas la misma cantidad cada mes. Las líneas de crédito con frecuencia cobran un interés variable. Esto significa que tus pagos pueden subir o bajar, dependiendo de la tasa vigente de los fondos federales, que fue en ascenso durante 2022 y 2023 (por lo que probablemente tus pagos serían más altos).

Comparando una línea de crédito con un préstamo personal, ¿cuál es mejor según mis necesidades?

¿Qué hacer para decidir entre un préstamo personal y una línea de crédito? La mejor opción para ti dependerá de con cuál te sientas más cómodo y puedas pagar.

Un préstamo personal generalmente es una buena opción cuando sabes cuánto dinero vas a necesitar. Puedes solicitar una cantidad específica de préstamo para cubrir, por ejemplo, los gastos de una boda o el depósito de una renta.

Si no sabes exactamente cuánto dinero vas a necesitar, o cuándo, una línea de crédito personal te puede funcionar mejor. Las reparaciones o remodelaciones del hogar, por ejemplo, con frecuencia se pagan cuando se alcanzan ciertos logros durante el proyecto, y por lo general cuestan más y toman más tiempo del que esperas. Una línea de crédito ofrece otro tipo de flexibilidad y tranquilidad para estas situaciones.

Asegúrate de preguntar todo lo que sea necesario antes de firmar el contrato del préstamo.

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Fuentes

Bankrate. Personal loan vs. personal line of credit: What’s the difference? Préstamo personal y línea de crédito personal: ¿Cuál es la diferencia?

Experian. The difference between a personal loan and a line of credit  La diferencia entre un préstamo personal y una línea de crédito

Forbes Advisor. Personal loan vs. line of credit: Which is better for your wallet? Préstamo personal o línea de crédito: ¿Cuál es mejor para su cartera?

Forbes Advisor. Federal Funds Rate History 1990 to 2023 Historial de la Tasa de Fondos Federales de 1990 a 2023

NerdWallet. Personal loan vs. line of credit: How to choose Préstamo personal o línea de crédito: Cuál escoger

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Tal vez ya sabes que el interés es el costo de pedir dinero prestado. Los prestatarios pagan interés cuando piden préstamos o líneas de crédito para cubrir sus gastos. Los términos APR e interés con frecuencia se intercambian para indicar el costo de pedir prestado, pero estos términos significan cosas distintas. Sí, interés es el costo de pedir prestado, pero APR (tasa de porcentaje anual, por sus siglas en inglés) incluye los intereses además de ciertas tarifas relacionadas con el préstamo, y APR representa la tarifa anual.

Esto es lo que vamos a explicar:

• ¿Qué es APR?
• ¿Cómo se calcula el APR?
• ¿Qué es una tasa de interés?
• ¿Cómo se calculan las tasas de interés?
• Diferencias entre APR y tasa de interés
• ¿Por qué el APR es más alto que la tasa de interés?
• ¿Cuáles se consideran buen APR y buenas tasas de interés?
• Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

¿Qué es APR?

APR (tasa de porcentaje anual) representa el costo total de pedir dinero prestado durante un año. Incluye la tasa de interés del préstamo y cualquier otra tarifa o costo relacionados con obtener el préstamo. Por ejemplo, el APR de un préstamo personal puede incluir la tarifa por la emisión del préstamo, o tarifas por presentar la solicitud, pero no incluye las tarifas por pagos atrasados. Un APR ofrece una imagen más completa del costo de recibir un préstamo, que la tasa de interés por sí sola.

Es importante tomar en cuenta que las tarjetas de crédito pueden tener diferentes APRs para cargos diferentes. Tu tarjeta de crédito puede tener un APR para compras, un APR para transferencias, un APR para adelantos en efectivo, y algunas veces, un APR promocional durante su lanzamiento.

Debido a que los APRs son una indicación anual, pueden ser confusos cuando se habla de préstamos con periodos de menos de un año, porque se expone el costo del préstamo como si fuera de un año. Es más, cuando el periodo de pago cambia en número de años, los APRs también pueden subir o bajar: Un periodo más largo de pagos tendrá un APR más bajo. Al usar los APRs para comparar varios préstamos, asegúrate de que los periodos de pago sean parecidos para que tengas una mejor idea de la diferencia en costos.

¿Cómo se calcula el APR?

Los prestamistas deciden tu APR usando una fórmula que incluye los cargos por intereses, tarifas, el capital del préstamo y el plazo del préstamo:

APR = ((Cargos por intereses + tarifas) / Capital / n x 365) x 100

Suma los cargos del préstamo a los intereses, luego divide la suma por el capital, y luego, por el número de días del plazo de pagos. Multiplica el resultado por 365 y luego por 100 para obtener tu APR.

¿Qué es una tasa de interés?

El interés es el costo del préstamo por pedirlo, sin tomar en cuenta ninguna tarifa ni costos adicionales. El interés es parte del APR. El interés se expresa como un porcentaje y puede variar según el producto financiero de que se trate. Las tasas de interés pueden tener la influencia de la tasa de los fondos federales que establece la Reserva Federal. La tasa de interés que se ofrece a los prestatarios puede cambiar de acuerdo con cualquier cambio que haya en la tasa de los fondos federales.

¿Cómo se calculan las tasas de interés?

Hay dos tipos principales de interés: el simple y el compuesto. El interés simple se calcula usando el importe inicial del préstamo o del principio del plazo, y no cambia con el tiempo. Normalmente se aplica a las hipotecas tradicionales, préstamos para auto y préstamos personales.

El interés compuesto se calcula sobre el importe inicial del préstamo, pero se le agregan intereses a la cantidad del préstamo si el saldo no está pagado; esencialmente quiere decir que pagarás intereses sobre los intereses. Este se aplica típicamente al saldo de las tarjetas de crédito.

Interés simple: El interés simple se calcula sobre el capital inicial, durante un plazo específico. La fórmula para calcular el interés simple es:

Interés simple = Capital × Tasa de interés × Plazo del préstamo en años

Interés compuesto: El interés compuesto toma en cuenta el capital inicial y los intereses acumulados en periodos anteriores. La fórmula para calcular el interés compuesto es:

Interés compuesto = Capital [(1 + interés)n] – Capital

La “n” representa la cantidad de periodos compuestos.

Diferencias entre APR y tasa de interés

Conocer las diferencias entre APRs y tasas de interés puede ayudarte a entender mejor el costo del préstamo y a elegir los productos financieros adecuados. Aquí te explicamos algunas diferencias entre estas tasas:

• Definición y alcance: Las tasas de interés no incluyen las tarifas, pero los APRs sí. Una vez que tu préstamo sea aprobado, el APR del préstamo te dará una idea más completa de cuánto debes.
• Flexibilidad: Con frecuencia las tasas de interés toman en cuenta el puntaje de crédito del prestatario (su solvencia), pero el prestamista controla el APR. Es difícil que un prestamista te ofrezca una tasa de interés más baja, a menos que subas tu puntaje de crédito. Sin embargo, el prestamista puede bajar tu APR renunciando a ciertas tarifas (como las tarifas por la emisión del préstamo o por la solicitud).
• Indicador del costo: El interés indica el costo básico de usar los fondos que se prestan, mientras que el APR ayuda a los prestatarios a entender el verdadero costo del préstamo al abarcar tanto la tasa de interés como todas las tarifas correspondientes. Una tasa de interés baja no significa mucho si el prestamista agrega tarifas y cargos elevados.

¿Por qué el APR es más alto que la tasa de interés?

Un APR se compone de varios elementos, no solo del interés. Otras tarifas incluidas en el APR pueden ser tarifas por la emisión del préstamo, puntos de descuento, y los posibles honorarios del agente o la agencia. Estos costos se agregan al saldo del capital, pero no se toman en cuenta en los intereses. Incluirlos en el APR causa que el APR se vea más alto que el interés. Ocasionalmente, el APR puede ser el mismo que el interés declarado (si es que no hay tarifas y costos adicionales), pero nunca es menor.

¿Cuáles se consideran un buen APR y buenas tasas de interés?

Al buscar un préstamo, es buena idea tratar de encontrar el APR más bajo y comparar los términos. En el caso de préstamos con plazos de pagos similares, una tarifa más baja significa que pagarás menos intereses durante la duración del préstamo. Esto reduce los costos generales del préstamo, logrando que sea más accesible. Antes de elegir un préstamo, prueba obtener la preaprobación para que puedas comparar las tasas y los plazos disponibles.

Oportun: Opciones accesibles de préstamos diseñados pensando en ti

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Fuentes

Investopedia. Interest Rate vs. APR: What’s the Difference? Tasa de interés y APR. ¿Cuál es la diferencia?

Investopedia. Annual Percentage Rate (APR): What It Means and How It Works Tasa de interés anual (APR): Qué significa y cómo funciona

Ent Credit Union. How to Calculate Compound Interest: A Comprehensive Guide & Calculator Cómo calcular el interés compuesto: Guía completa y calculadora

Investopedia. Simple vs. Compounding Interest: Definitions and Formulas Intereses simples y compuestos: definiciones y fórmulas

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